CORGI ASTS 2X DAILY ETF (2X LEVERAGED, USD) ASTT.US

Fonden tilstræber daglige investeringsresultater, før gebyrer og omkostninger, der svarer til det dobbelte (2×) af den daglige performance for AST SpaceMobile, Inc., en børsnoteret aktie. Den er udformet som et gearet, kortfristet instrument, der nulstiller eksponeringen dagligt; dens afkast over længere perioder afspejler effekten af daglig rentetilvækst og kan afvige væsentligt fra det dobbelte af det underliggende værdipapirs kumulerede afkast.

For at nå sit mål om en daglig afkastfordobling opnår fonden størstedelen af sin eksponering gennem derivater, herunder total return-swaps på AST SpaceMobile, aktiefutures og andre aktiebaserede instrumenter.

Den kan besidde aktier i det underliggende værdipapir direkte, når det er operationelt effektivt. Fonden foretager generelt en daglig rebalansering for at opretholde en afkast, der er ca. dobbelt så stor som den underliggende akties daglige afkast.

Den besidder desuden kontanter eller kontantekvivalenter til sikkerhedsstillelse, likviditet og porteføljestyring. Fonden er en aktivt forvaltet børsnoteret fond, der er registreret i henhold til den amerikanske Investment Company Act fra 1940.

Den er struktureret som en lovbestemt trust i Delaware, der forvaltes af Corgi Strategies, LLC. Fonden er klassificeret som ikke-diversificeret, hvilket betyder, at dens investeringer er koncentreret i et lille antal eksponeringer, der er knyttet til et enkelt selskabs resultater.